איזו קרן השתלמות במסלול S&P 500 מובילה בתשואה?
מסלולי S&P 500 בקרנות השתלמות עוקבים אחרי אותו מדד, ולכן ההבדלים ביניהם נובעים בעיקר מדמי הניהול, מגידור המטבע ומפער המעקב. ההשוואה הנכונה היא בתוך המסלול בלבד, לפי תשואה ל-3 ול-5 שנים לצד דמי הניהול. הטבלה מציגה את המסלולים המובילים לפי נתוני גמל-נט העדכניים.
נתוני אוגוסט 2026. מקור: מאגרי מידע ציבוריים — גמל-נט / פנסיה-נט. עודכן לאחרונה: 2026-09-28.
עובדות מרכזיות
- כל מסלולי S&P 500 עוקבים אחר אותו מדד — פער התשואה ביניהם נובע מעלויות, גידור ותזמון.
- גידור מטבע משנה את התשואה בשקלים כשהדולר מתחזק או נחלש.
- דמי הניהול הם הרכיב היחיד שהחוסך יכול לשפר ישירות מול הגוף המנהל.
- מסלול מנייתי מרוכז חשוף לתנודתיות גבוהה יותר ממסלול כללי.
מה משווים בין מסלולי S&P 500
- דמי ניהול מהצבירה — ההבדל המצטבר הגדול ביותר לאורך זמן.
- פער מעקב: כמה תשואת המסלול רחוקה מתשואת המדד עצמו.
- מדיניות גידור מטבע.
- ותק המסלול — מסלול צעיר עדיין אין לו תשואה ל-5 שנים.
מתי זה לא נכון
- תשואות עבר אינן מבטיחות תשואות עתיד.
- מסלול מחקה מדד אחד אינו מפוזר בין אפיקים ועלול לרדת בחדות בתקופות משבר.
שאלות נפוצות
האם כל מסלולי S&P 500 זהים?
לא. הם עוקבים אחר אותו מדד, אך נבדלים בדמי ניהול, בגידור מטבע ובפער המעקב.
האם אפשר לעבור למסלול S&P 500 בלי לעבור גוף?
כן. החלפת מסלול באותו גוף מנהל נעשית ללא עלות וללא אירוע מס.
קריאה נוספת